На одном из углов тель-авивской улицы Карлибах многие годы стоит киоск по продаже шуармы, рекламный щит которого зазывал покупателей достаточно привлекательной для центра города ценой в 10 шекелей. И вдруг в июле на щите появилось другое число – 15. Так в течение ночи стоимость популярного блюда выросла сразу на 50%
Яков ЗУБАРЕВ
Этот пример приводит в своем материале, посвященном инфляции, главный экономический редактор газеты "Едиот ахронот" Север Плоцкер. На фоне постоянных разговоров о росте цен, пишет известный журналист, владельцу закусочной ничего не оставалось, как повысить цену на свой продукт. И это лишь один пример того, как мы, сами того не ожидая, стали свидетелями резкого удорожания жизни во всех сферах потребления.
Это и способствовало рекордному за последнее десятилетие росту инфляции, которая достигла 4,6% в годовом исчислении, превысив верхнюю границу установленного правительством целевого показателя. Чтобы сдержать ее, Центральный банк начал с весны поднимать учетную ставку, по которой предоставляет кредиты коммерческим банкам. Поначалу эти шаги были достаточно острожными: в апреле ставка повысилась на 0,25 пункта, в мае – на 0,4, в июле – на 0,5, но в августе – сразу на 0,75 пункта и вот на днях — еще на 0,75. Таким образом, если в начале года учетная ставка составляла всего 0,1%, то сейчас – 2,75%. Параллельно заметно вырос и прайм — минимальный процент, под который банки выдают ссуды клиентам: он составляет сегодня 4,25%. Правда, комментируя свое последнее решение, Госбанк "успокоил" израильтян тем, что в большинстве развитых стран этот показатель еще выше, но вряд ли нам от этого легче.
В первую очередь повышение учетной ставки отражается на выплатах по кредитам, которые оформили покупатели квартир. Буквально год назад, на фоне окончания эпидемии коронавируса, вдохновленные низкими банковскими процентами и льготными условиями строительных подрядчиков, десятки тысяч израильтян взяли ипотеку на покупку квартир. Банки не без радости сообщали, как увеличился при этом средний размер машканты: если недавно он составлял 600-700 тысяч шекелей на семью, то в прошлом году достиг миллиона. Значительная часть ссуды привязывалась как раз к низкому на тот момент прайму и индексу цен. И вот – облом! Вследствие роста двух этих параметров ежемесячные выплаты по машканте выросли на несколько сотен шекелей!
— Мы знаем о сложностях, которые испытывают потребители, и постоянно анализируем ситуацию, — сказал в интервью корреспонденту газеты "Маарив" Иегуде Шарони управляющий Центробанком профессор Амир Ярон. — Мы проверяем платежи по ипотеке, по овердрафту, расходы по процентам коммерческих фирм. Процентные ставки влияют на снижение инфляции, но не в краткосрочной перспективе — на это требуется время. Но это боль, предназначенная для предотвращения еще большей боли в будущем. Если инфляция продолжит расти, она нанесет экономике невосполнимый ущерб и вызовет спад. Обуздание инфляции помогает снизить стоимость жизни и сократить выплаты по ипотечным кредитам. Мы подняли учетную ставку сейчас, чтобы избежать гораздо более резких повышений в будущем. Это совершенно правильная мера.
— Но принимаете ли вы во внимание влияние ставки на повышение стоимости жизни? Не стала ли она "громом с небес"?
— Стоимость жизни — не "гром с небес", основные ее составляющие в Израиле — это жилье, транспорт и потребительские цены. И именно здесь мы должны продолжать реформы. В потребительском секторе – ослабить таможенные барьеры на импорт и развивать стандартизацию. В области транспорта — продвигать закон о метрополитене и способствовать строительству дорог. Когда будет доступный общественный транспорт, можно будет жить в пригороде, что само по себе дешевле, к тому же снизит цены на жилье в городах. Правительство должно увеличить количество стартовых площадок для жилищного строительства и облегчить регулирование отрасли. Все это решается последовательными целенаправленными реформами, инвестициями в цифровую инфраструктуру, в образование.
— Как вы оцениваете общее состояние израильской экономики?
— С моей точки зрения, экономика Израиля находится в хорошем состоянии, в том числе, и по сравнению с другими развитыми странами. Она стабильна, на высоком уровне активности, в условиях почти полной трудовой занятости и отчасти энергетической независимости. В 2023 году мы ожидаем рост ВВП на 3%.
Слова главного банкира страны исполнены оптимизма, однако многие экономические обозреватели настроены несколько иначе. Сами Перец из бизнес-приложения газеты "Гаарец" – "TheMarker" довольно крепко определяет своим заголовком нынешнюю монетарную политику: "Банк Израиля использует кувалду, которая убьет либо инфляцию, либо покупателей квартир".
"Когда Центробанк в апреле начал процесс повышения учетной ставки, прогнозировалось, что в течение года она вырастет до 2,75%, — пишет журналист. — Однако заявление управляющего ЦБ профессора Ярона накануне Цом-Кипур о повышении ставки еще на 0,75 процента сократило этот процесс почти на полгода. График был ускорен, поскольку Центробанк пришел к выводу, что инфляцию нужно бить кувалдой, а не простым молотком: экономика растет, безработица низкая, а учетную ставку в США поднимают быстрыми темпами, что ослабляет шекель, поэтому мелкие маневры не помогут — нужно действовать решительнее. Текущий прогноз предрекает, что через год ставка составит 3,5%, следовательно, отныне ее будут постоянно повышать. И мы ощутим это на собственном кармане, поскольку около 40 процентов суммы машкант привязаны именно к учетной ставке, установленной Банком Израиля".
Между тем размеры ипотечных ссуд, которые получили израильтяне, связаны не только со стремлением обзавестись собственной крышей над головой, но и резким ростом цен на квартиры. Упомянутый мной в начале материала Север Плоцкер высказывается на это счет более чем резко:
"Пугающие цифры инфляции лишний раз показывают абсолютную беспомощность министерств финансов и строительства перед национальной драмой под названием "Цены на квартиры", которые выросли за последний год на 18%, — пишет он. — Нет никакого оправдания, способного завуалировать этот ужасный провал. Несмотря на то, что в 2022 году произошло увеличение числа стартов строительства, оно все еще далеко от удовлетворения дефицита, особенно с учетом репатриации в Израиль тысяч человек из Украины и России. При этом ожидается, что давление на рынок жилья будет не ослабевать, а усиливаться, и повышение Центральным банком учетной ставки не остановит этого процесса. Обеспокоенная общественность ждет, когда правительство примет действенные меры для того чтобы потушить распространяющийся инфляционный огонь, не утешая себя сравнениями с другими странами".
Практически одновременно с решением Центробанка повысить учетную ставку СМИ опубликовали неутешительные результаты исследования, которое провел с коллегами профессор Дани Бен-Шахар, изучающий возможности израильской семьи в вопросе приобретения собственной квартиры. Он использовал новый, разработанный им индекс, который учитывает реальную стоимость жилья в Израиле с учетом заработной платы в каждом из децилей населения и жилищных потребностей семей. "Смысл данных, которые мы получили в результате нашего исследования, очевиден: социальное неравенство у нас больше, чем мы думали, и целые слои населения лишены возможности иметь свое жилье, — отмечает профессор. — Цены на него выросли в последние годы гораздо больше, чем доходы домашних хозяйств, и чтобы приобрести квартиру, средняя семья должна полностью откладывать свой заработок в течение 176 месяцев. Эта цифра противоречит расчетам Центрального статистического бюро, согласно которым для покупки средней квартиры в 2022 году требуется 151 зарплата".
Конечно, хорошо, что уважаемый профессор уточнил реальный срок, необходимый для приобретения собственной крыши над головой. Однако разница не так уж велика: простому израильтянину, то есть тому, кто не работает в хайтеке или на теплом месте в государственной службе, практически все равно, должен ли он копить на квартиру 12,5 или 14,5 года без еды, питья, одежды, оплаты обучения детей и прочих жизненно необходимых потребностей. Как бы нас не успокаивали тем, что инфляция в других странах выше, более дорогого жилья, чем в Израиле, найти трудно.
[nn]
